Kamino Finance là gì? Thông tin chi tiết dự án Kamino Finance 2022

Kamino Finance là gì?

Hubble Protocol đã thành lập Kamino Finance để chuyển đổi tính thanh khoản tập trung trên mạng Solana (SOL). Đây là một giải pháp thanh khoản tự động định hình lại toàn bộ bối cảnh trao đổi phi tập trung (DEX) của hệ sinh thái Solana với một lớp thanh khoản hoàn toàn mới, được quản lý tích cực, được cải tiến. Bài đánh giá Kamino Finance này sẽ cung cấp cho bạn tất cả thông tin liên quan đến hoạt động và dịch vụ của nó, vì vậy hãy đọc tiếp để biết thêm.

Xem thêm: Gunbot là gì? Đánh giá chi tiết sàn Gunbot

AMM hoặc các nhà tạo lập thị trường tự động thể hiện một số điểm kém hiệu quả, cuối cùng dẫn đến sự ra đời của các CLMM hoặc các nhà tạo lập thị trường tập trung mà Kamino Finance được xây dựng trên đó. Kamino đã cho phép người dùng tham gia vào giao dịch phi tập trung với việc ngày càng áp dụng CLMM thông qua giải pháp lớp tự động của nó. Kamino có thể cải thiện tiềm năng các DEX được hỗ trợ bởi CLMM trong tương lai, do đó trở thành nền tảng của giải pháp thanh khoản siêu hiệu quả nhất.

Để hiểu Kamino Finance thực sự làm gì, điều quan trọng là phải hiểu CLMM. Kamino quản lý vị trí thanh khoản tập trung của người dùng theo cách thức tự động. Khái niệm cơ bản đằng sau hoạt động của Kamino là tối ưu hóa các CLMM bằng cách sử dụng chi phí và tốc độ của Solana để cân bằng lại các vị trí một cách hiệu quả và giảm sự phức tạp của việc cung cấp thanh khoản tập trung cho người dùng.

Các khía cạnh khác nhau của việc cung cấp CLMM được quản lý tự động bởi Kamino, sử dụng các chiến lược thương mại tiên tiến, định hướng số lượng và tạo thị trường cùng với tính năng tự động gộp. Các hầm do Kamino cung cấp giúp tối ưu hóa hiệu quả sử dụng vốn, do đó cho phép người dùng nhận được lợi suất cải thiện bằng cách cung cấp tính thanh khoản thông qua CLMM.

CLMM là gì?

CLMM, hoặc các nhà tạo lập thị trường thanh khoản tập trung, là một cách tiếp cận và đổi mới mới trong hiệu quả sử dụng vốn DEX vẫn còn trong giai đoạn sơ khai. CLMM cung cấp tính thanh khoản sâu bằng cách giảm trượt giá và tạo điều kiện cho các giao dịch lớn hơn cho những người dùng có thể cạnh tranh với sổ đặt hàng.

Uniswap đã giới thiệu CLMM khoảng một năm trước. Mặc dù nó đã trở nên phổ biến rộng rãi đối với các nhà giao dịch, CLMM gây ra một số khó khăn cho các nhà cung cấp thanh khoản hoặc LP gặp khó khăn trong việc tương tác thành công với CLMM và hiểu hết tiềm năng của nó.

Những khó khăn chính xung quanh việc sử dụng CLMM là:

• Nguy cơ IL (mất mát vô thường) tăng lên với vị trí tập trung.
• Nhà giao dịch phải quyết định các cài đặt hiệu quả nhất trong số các tùy chọn có sẵn.
• CLMM yêu cầu phí và phần thưởng phải được gộp theo cách thủ công, điều này có thể làm giảm số tiền thu được.
• Quản lý các vị trí trên CLMM có thể cần thời gian. Tiêu tốn thời gian làm giảm hiệu quả cho các nhà giao dịch cần xử lý nhiều vị trí.

Các vấn đề CLMM do Kamino Finance giải quyết

Hầu hết các vấn đề CLMM, như đã đề cập ở trên, gây khó khăn cho việc cung cấp thanh khoản tập trung và Kamino Finance đã giải quyết chúng một cách hiệu quả. Mặc dù tính thanh khoản của CLMM cho phép LP kiếm được phí tập trung, nhưng nó thường đòi hỏi năng lượng và thời gian lớn từ những người muốn thành công và tích lũy kinh nghiệm.

Kamino được phát triển để tạo ra một cách thức sáng tạo cho các nhà giao dịch tự động và chủ động quản lý các vị trí LP. Nó tự động hóa việc tái cân bằng các vị trí và tối ưu hóa hiệu quả vốn và lợi nhuận bằng cách thông báo các quyết định với các chiến lược thương mại tiên tiến nhất trên thị trường. Nó cũng tự động kết hợp phần thưởng và phí trở lại vị trí LP của nhà giao dịch.

Kamino Finance đã cho phép các nhà cung cấp thanh khoản CLMM (LP) kết hợp với các khía cạnh khác của tài chính phi tập trung (DeFi). Nó cải thiện trải nghiệm của mọi người dùng CLMM với các chiến lược tạo thị trường nâng cao dựa trên mô hình định lượng.

CLMM sử dụng NFT (mã thông báo không thể thay thế) làm biên lai tiền gửi và một thực tế nổi tiếng là không thể tạo NFT với các dịch vụ khác trên DeFi. Do đó, như một biện pháp khắc phục, người dùng có thể sử dụng kTokens hoặc mã thông báo LP của Kamino làm tài sản thế chấp và tăng vốn bằng cách vay USDH để đổi lấy kTokens.

Tại sao sử dụng Kamino Finance?

Cách tiếp cận của Kamino để cung cấp tính thanh khoản CLMM đã thêm sự đơn giản vào một quy trình phức tạp khác. Thiết kế đơn giản và thân thiện với người dùng của nó đã củng cố tiềm năng được cải thiện về hiệu quả sử dụng vốn của một sàn giao dịch phi tập trung.

CLMM là một trong những cải tiến mới nhất diễn ra trong hệ sinh thái DEX và việc nâng cấp này được mang lại trong không gian tạo thị trường tự động đã tạo ra tính thanh khoản sâu cho các cặp tiền tệ có mã thông báo tối thiểu và các vị trí cho phép thu thêm phí.

Các tài sản tập trung hơn và được cung cấp cho các nhóm CLMM đang ngày càng được sử dụng nhiều hơn để giao dịch. Điều này đã làm tăng cơ hội sử dụng mã thông báo của LP để giao dịch và cho phép họ kiếm được nhiều tiền hơn bằng cách cung cấp ít mã thông báo tiền điện tử hơn.

Mặc dù khái niệm CLMM đang trên đường trở thành động lực hiệu quả nhất về vốn trong tương lai của DEX, một số vị trí thanh khoản vẫn đang vật lộn để kiếm lợi nhuận vì sự phức tạp đi kèm với công nghệ mới.

CLMM đòi hỏi sự quản lý liên tục của người dùng và hầu hết các nhà cung cấp thanh khoản thiếu các kỹ năng hoặc thời gian cần thiết để quản lý thanh khoản tập trung được triển khai thành công. Vì lý do này, Kamino Finance đã đưa ra một số cải tiến để đưa các DEX được hỗ trợ bởi CLMM lên một cấp độ khác. Nó cho phép LP tự động quản lý các vị thế thanh khoản tập trung. Nó thiết lập, tự động kết hợp và cân bằng lại phần thưởng cho họ, do đó giúp họ tăng hiệu quả sử dụng vốn khi giao dịch trên DEX.

Bất kỳ người dùng nào muốn sử dụng mã thông báo trên không gian Solana DeFi đều có thể hưởng lợi lớn bằng cách sử dụng Kamino. Đây là một lớp thanh khoản được đơn giản hóa với một công nghệ phức tạp cao mà không yêu cầu thêm bất kỳ chuyên môn hoặc thời gian nào để bắt đầu kiếm tiền từ nó.

Ngoài ra, một khi các giao thức tài chính phi tập trung như Giao thức Hubble bắt đầu chấp nhận ktokens làm tài sản thế chấp, các nhà giao dịch có thể thực hiện nghĩa vụ kép trên DeFi và cũng kiếm được phí như một vị thế thanh khoản và vay thêm USDH.

Nhóm của Hubble Protocol lần đầu tiên thành lập Kamino Finance trên mạng Solana và kể từ khi ra mắt, ba công ty bảo mật đã giám sát độc lập mã hợp đồng thông minh của nó. Nó cung cấp một số tùy chọn thú vị cho các nhà giao dịch quan tâm đến cơ hội dài hạn của DeFi.

Kamino Finance đang thúc đẩy hệ thống DeFi đi theo hướng chính xác và nó đang có những dấu hiệu tích cực để tiếp tục hoạt động trong tương lai, tiếp tục công nghệ đổi mới của mình trong hệ sinh thái trao đổi phi tập trung Solana.

Kết luận

Tóm lại bài đánh giá Kamino Finance này, chắc chắn Kamino Finance đang thúc đẩy hệ thống DeFi đi đúng hướng với những cải tiến đáng kể về chức năng và trải nghiệm người dùng. Nó đã mở quyền truy cập vào các dịch vụ và sản phẩm tài chính khác nhau xung quanh DeFi và hiện đang mở cửa cho bất kỳ ai muốn thu phí từ những người khác thực hiện giao dịch.

Kamino Finance, một giải pháp tạo thị trường tự động được phát triển trên DEX và được hỗ trợ bởi tính thanh khoản tập trung, tối ưu hóa tính thanh khoản bằng cách tận dụng tốc độ và chi phí trên mạng Solana và cân bằng lại các vị trí và phí hợp chất tự động, bao gồm cả giải thưởng thay mặt cho người dùng của nó.

Sản phẩm tự động này được hướng dẫn bằng mô hình và phân tích định lượng và tìm cách cung cấp một công cụ tạo thị trường cần rất ít hoặc không cần chuyên môn để người dùng tham gia. LP có thể ‘đặt nó và quên nó đi’ để tối ưu hóa thu nhập của họ bằng phí và giảm thiểu thiệt hại vô thường trong khi cung cấp tính thanh khoản thông qua Kamino Finance. Nhìn chung, dự án mã nguồn đóng cung cấp một giao diện người dùng dễ sử dụng, trực quan và kiểu dáng đẹp có thể được sử dụng bởi bất kỳ ai trong không gian DeFi.