Trong thị trường DeFi, tính thanh khoản là điều bắt buộc và được ưu tiên cao. Cân nhắc điều này, iZUMi Finance là một sáng kiến DeFi tập trung vào việc cung cấp tính thanh khoản và tối đa hóa hiệu quả sử dụng của nó.
Xem thêm: Nexus Mutual là gì? Toàn tập về tiền điện tử NXM
Vậy, iZUMi chính xác là gì? Kết quả nổi bật của dự án là gì? Hãy khám phá thêm về mã thông báo IZI của dự án với Danchoitienao.
iZUMi Finance là gì?
iZUMi Finance là một nền tảng LaaS có thể lập trình được xây dựng dựa trên Uniswap V3 và DEX đa chuỗi tích hợp sẵn của nó. Ngoài ra, iZUMi Finance trình bày các quy trình khai thác thanh khoản mới để thu hút thành công thanh khoản bằng cách đưa ra các ưu đãi trong phạm vi giá nhất định.
iZUMi Finance có kế hoạch mở rộng dịch vụ của mình sang các chuỗi bổ sung trong tương lai, bao gồm kết nối DEX và Bridge. Nó sẽ hỗ trợ các nhà cung cấp thanh khoản kiếm được nhiều phần thưởng khai thác thanh khoản hơn và phí giao dịch trên Uniswap V3.
iZUMi Finance sử dụng Uniswap V3 để cung cấp “Tính thanh khoản dưới dạng Dịch vụ – LaaS” để giải quyết hai vấn đề: khuyến khích không hiệu quả và tình trạng tiến thoái lưỡng nan của nhóm 2.
Ngoài ra, đây là nỗ lực đầu tiên để tăng hiệu quả khuyến khích bằng cách cho phép khai thác thanh khoản Uniswap V3 “không đồng nhất” và cho phép các giao thức phân bổ các khoản thanh toán khuyến khích trên các phạm vi giá rộng nhất.
iZUMi khắc phục tình trạng “tiến thoái lưỡng nan nhóm 2” bằng cách cung cấp các mô-đun khuyến khích phục hồi tự động và có cấu trúc có thể thu hút thêm thanh khoản trong khi vẫn duy trì tỷ lệ phát thải thấp cho giao thức, đồng thời cho phép khai thác thanh khoản không cố định cho các nhà cung cấp thanh khoản.
Nền tảng iZUMi tạo ra các giải pháp tập trung vào việc cải thiện tính thanh khoản, chẳng hạn như iZiSwap, cho phép người dùng giao dịch mã thông báo và tham gia vào các chương trình thanh khoản với LiquidBox…
Mặt khác, điều này thành công và lâu dài giúp các thủ tục thu hút thêm thanh khoản. iZUMi Finance tin rằng tất cả các mã thông báo trong thị trường tiền điện tử cần nhiều thanh khoản hơn.
Điểm nổi bật
Mẫu DL-AMM mới
Theo iZiSwap, mô hình AMM rời rạc-Thanh khoản-AMM (DL-AMM) mới vượt trội hơn mô hình AMM cổ điển 5.000 lần (sử dụng phương trình x*y=k).
Yếu tố thanh khoản tập trung của mô hình đường cong Uniswap V3 được chuyển sang DL-AMM. Tuy nhiên, không giống như Uniswap V3, DL-AMM chia đường giá thành các điểm giá cụ thể (như minh họa bên dưới), cho phép cung cấp thanh khoản ở bất kỳ mức giá nhất định nào thay vì một phạm vi.
Do đó, người dùng trên iZiSwap có thể giao dịch mã thông báo nhanh chóng và chính xác, giảm trượt giá và tránh chạy trước.
Mô hình DL-AMM có những ưu điểm sau:
- Cải thiện khả năng dự đoán giá và minh bạch giao dịch bằng cách cung cấp giá chính xác.
- Cho phép các nhà giao dịch thiết lập các phạm vi giá ưa thích và di chuyển trơn tru giữa giao diện AMM và Lệnh giới hạn trong khi giao dịch với Lệnh giới hạn.
- Cải thiện hiệu quả sử dụng vốn bằng cách sử dụng phương pháp rời rạc hóa thanh khoản tập trung dựa trên điểm giá.
iZiSwap – Mô hình AMM kiểu mới
iZiSwap lần đầu được triển khai trên mạng lưới BNB Chain và theo như Izumi Finance gọi thì đâu là một Discretized – Liquidity – AMM với khả năngđem lại hiệu quả sử dụng vốn gấp hơn 5000 lần so với các mô hình AMM sử dụng công thức x * y = k truyền thống.
Về bản chất thì Discretized – Liquidity – AMM cũng là 1 AMM hướng đến thanh khoản tập trung tương tự như Uniswap V3 đã làm được tuy nhiên thay vì như Uniswap V3 thì các LP lựa chọn các khoảng giá để cung cấp thanh khoản thì với iZiSwap thì các LP sẽ cung cấp thanh khoản trên các mức giá cố định mô hình giống với Liquidity Book của Trader Joe.
Các hình thức cung cấp thanh khoản khác nhau
Trong khi tham gia vào các kế hoạch khai thác thanh khoản, LiquidBox mang đến cho người tiêu dùng nhiều lựa chọn thay thế, bao gồm ba loại được liệt kê bên dưới:
- Phạm vi cố định: Nhà cung cấp thanh khoản tập trung cho các cặp tài sản ổn định và tài sản cố định.
- LiquidBox sẽ ngay lập tức đóng góp Mã thông báo UniSwap V3 NFT LP vào giao thức sau khi cung cấp thanh khoản. Điều này làm tăng lợi nhuận dự đoán cho người dùng vì họ được hưởng lợi từ cả lợi thế của việc cung cấp thanh khoản từ iZUMi và giao thức, cũng như một phần thu nhập từ phí giao dịch trên Uniswap V3 (nếu giá mã thông báo vẫn nằm trong phạm vi giá mà LP bộ).
- Khi LP cung cấp tính thanh khoản, phần thanh khoản của stablecoin hoặc tài sản cố định được đặt ở phạm vi giá đã thiết lập và phần mã thông báo của dự án được đặt trong mô-đun LiquidBox (không phải trên Uniswap V3) để khóa thanh khoản, ngăn chặn việc bán mã thông báo tự động khi giá vượt ra khỏi phạm vi đã đặt. Giúp người tiêu dùng giảm thiểu nguy cơ thua lỗ tạm thời đồng thời giảm sự phụ thuộc của dự án vào việc bán mã thông báo thụ động.
Lợi ích khác
- Trang trại an toàn: Duy trì lý tưởng của bạn trong Uniswap. Bản chất phi tập trung và không giam giữ.
- Sử dụng đơn giản: Chỉ với một cú nhấp chuột, bạn có thể gửi tiền, hạ gục, thu hoạch và rút tiền.
- Kiếm APR cao: Đặt cược để kiếm phí LP và các lợi ích khác khi tham gia khai thác thanh khoản.
Dịch vụ cung cấp thanh khoản của iZUMi Finance
LaaS trên Uniswap V3: LiquidBox
LiquidBox của iZUMi Finance cho phép Uniswap v3 LP NFT trở thành Công cụ khai thác thanh khoản có thể lập trình (LM), cho phép các giao thức phân phối chính xác và hiệu quả các ưu đãi trong phạm vi giá nhất định, điều này có thể cải thiện phân phối thanh khoản và khuyến khích người dùng đặt cược Uniswap V3 LP để kiếm phần thưởng lớn hơn.
Những người tham gia LiquidBox bao gồm:
- Nhà cung cấp thanh khoản (LP): Trong khi cung cấp thanh khoản trên Uniswap V3, LP sẽ nhận được mã thông báo NFT LP phản ánh phần nắm giữ của họ, mà họ có thể đưa vào iZUMi.
Các giao thức có thể chủ động chỉ định phạm vi thanh toán mã thông báo LP khi tham gia chương trình khai thác thanh khoản của LiquidBox. - LiquidBox sẽ tự động quyết định xem phạm vi giá trị mã thông báo NFT LP của LP có nằm trong phạm vi của giao thức hay không. Nếu đây là trường hợp, LP sẽ được đền bù bằng mã thông báo LP như là khoản đền bù cho việc cung cấp thanh khoản.
Các LP nhận được một phần thu nhập bổ sung từ phí giao dịch Uniswap V3, tùy thuộc vào loại cung cấp thanh khoản.
Kỹ thuật LiquidBox của nó sánh ngang với những cái tên như Tokemak hay Mercurial ở chỗ dự án biến mình thành nơi tập trung và rót thanh khoản vào nơi cần thiết. Sàn giao dịch, nền tảng cho vay, AMM và các dự án mạo hiểm khác có thể được hưởng lợi từ tính thanh khoản cuối cùng.
Để hiểu rõ hơn về LiquiBox, chúng tôi sẽ tiến hành điều tra sơ bộ về cơ chế hoạt động của nó, bao gồm các bước sau:
- Bước 1: Các dự án sẽ liên hệ với iZUMi Finance để tìm kiếm 10.000 đô la thanh khoản và cung cấp một số chi tiết nhất định, chẳng hạn như phạm vi giá cung cấp thanh khoản, ngày diễn ra sự kiện và số lượng mã thông báo được sử dụng để cung cấp các ưu đãi.
- Bước 2: Nếu pool thành công, iZUMi Finance sẽ triển khai nó trên nền tảng của nó.
- Bước 3: Trên Uniswap V3, người dùng cung cấp thanh khoản và nhận được NFT phản ánh tính thanh khoản đó.
- Bước 4: Người dùng sẽ nhập NFT vào giao thức iZUMi Finance.
- Bước 5: Giao thức kiểm tra mức giá mà người dùng cung cấp thanh khoản trên Uniswap V3 và điều chỉnh nếu giá nằm ngoài phạm vi.
Đó là mục tiêu và đây là cách LiquidBox triển khai sự kiện bootstrap thanh khoản cho mã thông báo khởi chạy mã thông báo gốc trước.
AMM thanh khoản riêng biệt trên nhiều chuỗi: iZiSwap
iZiSwap ban đầu được triển khai trên mạng Chuỗi BNB và được iZUMi Finance gọi là AMM rời rạc – Thanh khoản – với khả năng mang lại hiệu quả sử dụng vốn cao hơn khoảng 5000 lần so với các mô hình AMM điển hình sử dụng công thức x * y = k.
Về bản chất, Rời rạc – Thanh khoản – AMM là một AMM có thể so sánh được với những gì Uniswap V3 đã đạt được, tuy nhiên, thay vì Uniswap V3, các LP đặt phạm vi giá để cung cấp thanh khoản bằng cách sử dụng iZiSwap. Sau đó, tương tự như Sổ thanh khoản của Trader Joe, LP sẽ cung cấp thanh khoản ở mức giá định trước.
Nguồn: https://danchoitienao.com/izumi-finance-la-gi/
Uniswap V3 và các dịch vụ thanh khoản tập trung khác nên được mở rộng trên nhiều chuỗi. Để tăng hiệu quả vốn trên một số chuỗi, iZiSwap sẽ cho phép các đơn đặt hàng hạn chế và tương thích với sổ đặt hàng và Uniswap V3.
iZiSwap có các tính năng sau:
- Hoán đổi: Giao dịch ngay lập tức ở mức giá chính xác, không bị trượt giá hoặc chạy trước.
- Lệnh giới hạn: Lệnh giới hạn là lệnh trao đổi mã thông báo ở một mức giá nhất định.
- Giao dịch chuyên nghiệp: Với giao diện Giao dịch chuyên nghiệp, iZiSwap mang đến trải nghiệm giao dịch giống như CEX, cho phép người dùng đặt lệnh mua và bán token trên sổ lệnh (Order-book).
- Thanh khoản: Cung cấp thanh khoản tập trung trong một phạm vi giá và được thưởng bằng phí giao dịch.
- Chiến dịch: Tham gia các sự kiện iZiSwap để nhận ưu đãi.
- Phân tích: Trang này cung cấp tổng quan về thống kê iZiSwap, chẳng hạn như TVL, khối lượng giao dịch, nhóm thanh khoản, mã thông báo hàng đầu, chi tiết giao dịch, v.v.
Dịch vụ thanh khoản tập trung trên cầu nối: Cầu C-AMM
Cầu nối xuyên chuỗi nhanh, phi tập trung và tự cân bằng là rất quan trọng trong thời đại đa chuỗi.
Cầu C-AMM từ iZUMi sẽ thực hiện các giao dịch xuyên chuỗi trong vòng chưa đầy một phút và giảm chi phí gas. Các mạng chuyển tiếp đa xác nhận, được phân cấp và hoàn toàn minh bạch, sẽ đảm bảo an ninh xuyên chuỗi.
Sau đây là những đặc điểm chính của iZUMi C-AMM Bridge:
- Hoán đổi thanh khoản chuỗi chéo: Trải nghiệm người dùng sẽ tương tự như đóng góp USDC vào nhóm dự trữ của ChainA và sau đó nhận USDC từ nhóm dự trữ của ChainB. Cần nhấn mạnh rằng USDC được truyền không phải là mã thông báo được bao bọc bằng cầu nối mà là mã thông báo được phát hành hợp pháp.
- Mạng chuyển tiếp nhiều trình xác thực: Dữ liệu trong mỗi khối được đọc bởi một số trình xác thực trên Mạng chuyển tiếp. Khi họ phát hiện ra các giao dịch liên quan đến nhóm dự trữ ở hai bên cầu, họ sẽ bỏ phiếu để thiết lập sự đồng thuận và sau đó truyền giao dịch nhiều chữ ký sang phía bên kia.
- AMM thanh khoản tập trung
Trái phiếu iZUMi (iUSD)
Trái phiếu iZUMi (hoặc iUSD, iZUMi Bond USD) là trái phiếu được đảm bảo bằng doanh thu dự án và được thế chấp 100% do iZUMi Finance phát hành.
IUSD được gắn với USD theo tỷ lệ 1:1.
Trong vòng cấp vốn tư nhân, iZUMi Finance cung cấp iUSD cho các nhà đầu tư để huy động tiền mặt cho sự phát triển trong tương lai của hệ sinh thái iZUMi.
Uzumi Finance là công ty tiên phong trong việc phát hành trái phiếu chuyển đổi dưới dạng stablecoin. Nguyên tắc hoạt động tương đối đơn giản: người dùng sẽ trả ETH hoặc BIT để mua trái phiếu Tài chính iZUMi dưới dạng stablecoin iUSD, sau đó sẽ được chuyển đổi thành mã thông báo gốc IZI của dự án với mức chiết khấu IZI.
Uzumi Finance hợp tác với dự án Giao thức Solv để tạo trái phiếu chuyển đổi stablecoin.
Bảo hiểm Tổn thất Tạm thời (IL)
Nền tảng Tài chính Uzumi, khi được kết hợp với các giao thức phái sinh, có thể hỗ trợ các LP tránh Tổn thất Thường trực trong khi cung cấp tính thanh khoản trên các giao thức AMM mà dự án hỗ trợ.
Sản phẩm tiền tệ kép
Đây là công cụ hỗ trợ người tiêu dùng tối đa hóa thu nhập hiện tại và tương lai nếu thị trường đang trong giai đoạn tăng trưởng mạnh.
Sản phẩm thu nhập cố định
iZUMi Finance có thể trả APR cố định lên tới 10% trong vòng 30 ngày cho các nhà đầu tư bằng cách tham gia vào các hoạt động DeFi hấp dẫn như cho vay và đi vay, giao dịch, canh tác, đặt cược, v.v.
veiZi
veiZi (iZUMi DAO veNFT) là mã thông báo quản trị của iZUMi Finance dưới dạng NFT tuân thủ tiêu chuẩn ERC-721.
veiZi có thể được sử dụng để thực hiện những việc sau:
- Bỏ phiếu: Tham gia bỏ phiếu về các vấn đề quản trị trong iZUMi DAO.
- Đặt cược: 50% thu nhập hàng tháng của iZUMi sẽ được sử dụng để đổi mã thông báo IZI và phân phối chúng dưới dạng ưu đãi đặt cược cho những người nắm giữ veiZi.
- Tăng cường: Giữ veiZi được coi là một loại đặt cược NFT trên LiquidBox, giúp tăng APR của nhóm lên tới 2,5 lần.
Người dùng phải khóa mã thông báo IZI trong một khoảng thời gian nhất định để đúc veiZi (ít nhất 7 ngày và tối đa 4 năm). Bạn càng nhận được nhiều veiZi, thời gian khóa IZI càng dài.
Token IZI
Số liệu chính
- Tên mã thông báo: Mã thông báo tài chính iZUMi
- Mã cổ phiếu: IZI
- Tiêu chuẩn mã thông báo: ERC-20
- Chuỗi khối: Ethereum, Chuỗi BNB, Đa giác, Arbitrum, Kỷ nguyên zkSync
- Hợp đồng mã thông báo:
- Ethereum: 0x9ad37205d608B8b219e6a2573f922094CEc5c200
- Chuỗi BNB: 0x60D01EC2D5E98Ac51C8B4cF84DfCCE98D527c747
- Đa giác: 0x60D01EC2D5E98Ac51C8B4cF84DfCCE98D527c747
- Trọng tài: 0x60D01EC2D5E98Ac51C8B4cF84DfCCE98D527c747
- Kỷ nguyên zkSync: 0x16A9494e257703797D747540f01683952547EE5b
- Loại mã thông báo: Tiện ích
- Cung cấp mã thông báo: 2.000.000.000 IZI
Phân bổ Token
- Hệ sinh thái: 55% (1.100.000.000 IZI)
- Nhóm: 18% (360.000.000 IZI)
- Vòng riêng tư: 15% (300.000.000 IZI)
- Đối tác: 10% (200.000.000 IZI)
- IDO/IEO: 1% (20.000.000 IZI token)
- Airdrop: 1% (20.000.000 IZI).
Lịch phát hành
- Nhóm: Thanh toán 10% sau 6 tháng kể từ ngày niêm yết mã thông báo, sau đó thanh toán hàng tháng trong 18 tháng.
- Hệ sinh thái: Thanh toán 3% mã thông báo ban đầu trong Uniswap V3, sau đó thanh toán phần còn lại trong 4 năm tới.
- Vòng riêng tư: Thanh toán 10% vào ngày niêm yết mã thông báo, tiếp tục khóa trong 3 tháng và sau đó trả góp trong 12 tháng tiếp theo.
- Quan hệ đối tác: Thanh toán 10% sau 6 tháng kể từ ngày niêm yết mã thông báo, sau đó thanh toán hàng tháng trong 18 tháng.
- IDO/IEO: Thanh toán ngay sau khi niêm yết mã thông báo.
- Airdrop: Thanh toán ngay sau khi niêm yết mã thông báo, dành riêng cho các chiến dịch tiếp thị.
Trường hợp sử dụng
Mã thông báo tiện ích của nền tảng iZUMi Finance, mã thông báo iZi, có thể được sử dụng để thanh toán phí giao dịch chuỗi chéo, thiết lập các nhóm khuyến khích và sử dụng các khả năng khác.
Hơn nữa, người dùng phải đặt cọc mã thông báo iZi để nhận mã thông báo ve-iZi, là mã thông báo quản trị của nền tảng Tài chính iZUMi, cho phép chủ sở hữu đủ điều kiện nhận nhiều đặc quyền và tham gia quản trị nền tảng.
ve-iZi không thể chuyển nhượng cũng như giao dịch và chỉ có thể nhận được nó bằng cách đặt cược vào iZi.
Lộ trình
Hiện dự án chưa công bố tiến độ phát triển mới.
Nhà đầu tư & Đối tác
Nhà đầu tư
Sau ba vòng đầu tư, iZUMi Finance đã huy động được tổng cộng 27,6 triệu USD. Vòng thông tin tài chính:
- Vòng hạt giống (ngày 10 tháng 11 năm 2021): Mirana Ventures dẫn đầu vòng gọi vốn trị giá 2,1 triệu USD, bao gồm sự tham gia của Youbi Capital và Everest Ventures Group.
- Vòng Series A (ngày 9 tháng 12 năm 2021): Đã huy động được 3,5 triệu đô la, bao gồm sự tham gia của Gate Laboratories, GSR Ventures, IOSG Ventures, MEXC Global, Mirana Ventures, v.v.
- Vòng liên doanh (ngày 21 tháng 4 năm 2023): Unicode Digital, NextGen Digital Venture, Incuba Alpha, Bella Protocol và những công ty khác đã tham gia vào vòng gọi vốn trị giá 22 triệu USD.
Trong vòng cấp vốn gần đây nhất, dự án muốn phát triển một OderBook phi tập trung có tên iZiSwap Pro trên mạng Kỷ nguyên zkSync.
Đối tác
Kết luận
iZUMi Finance là giao thức đầu tiên cung cấp tính năng khai thác thanh khoản Uniswap V3, cho phép người dùng đa chuỗi được hưởng lợi từ các dịch vụ thanh khoản tập trung.
Chúng tôi chắc chắn rằng mã thông báo IZI là một khoản đầu tư dài hạn phù hợp vì iZUMi Finance giải quyết các vấn đề hiện có với Uniswap v3. Ngoài việc hỗ trợ một trong những DEX nổi bật nhất trên thị trường tiền điện tử, mã thông báo iZi còn có các thuộc tính tiện ích khác, khiến nó trở thành một khoản đầu tư tốt.
Một điều cần lưu ý là mã thông báo ve-iZi không thể bán trên thị trường cũng như không thể chuyển nhượng và chỉ có thể kiếm được bằng cách đặt cược mã thông báo iZi, với số tiền thu được của ve-iZi bằng với mã thông báo iZi đã đặt cọc. Điều này cuối cùng sẽ cải thiện giá trị lâu dài của mã thông báo iZi vì người dùng có động lực để đặt cược chúng và tận hưởng lợi ích đi kèm với mã thông báo ve-iZi.
